21B4 - Descobrindo
se vale a pena complementar as contribuições
Para fazer a comparação precisaremos de 2 premissas. A primeira é o
limite de tempo de comparação. A segunda é a rentabilidade líquida
desprezando a inflação. Vamos assumir um tempo de vida de 25 anos e uma
rentabilidade média da poupança de 5,6% aa
TREP
O
TREP tem por base a definição da quantia que seria necessário ter na poupança
para garantir a retirada de R$1 por mês durante 25 anos. Assumimos a
rentabilidade da poupança no período como 5,6% aa. Esta quantia é de R$ 166. Logo o
TREP é 166.
TR-INSS
O
TR-INSS é resultado da divisão de quanto você vai gastar pelo que você vai
receber a mais complementando o INSS. Por exemplo se você vai gastar R$ 40.000
para aumentar sua aposentadoria em R$ 1.000. Então seu TR-INSS será de 40.
Comparando
TREP e TR-INSS
Se
o TREP for maior que o TR-INSS significa que o INSS está sendo um
investimento
melhor que a poupança. Dividindo um pelo outro você pode até dizer
quanto. No
caso acima 166/40 da 4,15 o que significa que investir no INSS é 415%
melhor
que na poupança, pois com R$ 40 mil no INSS você terá o mesmo resultado
que teria com R$ 166 mil na poupança. Mesmo com as possíveis mudanças
de regras que virão por ai e
que devem aumentar a idade mínima em digamos 5 anos, continuará a ser
uma
excelente aplicação pois a vantagem é muito grande. A única
possibilidade de
perda é se você morrer antes dos 25 anos mas neste caso isso será o
menor de
seus problemas. ;-)